Markedsanalyse av grafittelektrodeindustrien

1. Markedsanalyse av grafittelektrodeindustrien

I følge en undersøkelse fra Linzhang Xinhui Carbon er den globale grafittelektroden (Graphite Electrode) for tiden det største grafittelektrodemarkedet i Asia-Stillehavsregionen, og står for omtrent 48 prosent av markedsandelen, fulgt av Europa og Nord-Amerika. I 2020 vil det globale grafittelektrodemarkedet nå 36,9 milliarder yuan, og det forventes å nå 47,5 milliarder yuan i 2027, med en sammensatt årlig vekstrate (CAGR) på 3,5 prosent.

Fra 2014 til 2019 gikk den globale grafittelektrodeproduksjonen (utenom Kina) ned fra 800,000 tonn til 710,000 tonn, med en sammensatt årlig vekstrate på -2,4 prosent . Kinas produksjon av grafittelektroder gikk ned fra 570,000 tonn i 2014 til 500,000 tonn i 2016. Produksjonen i Kina har tatt seg opp siden 2017 og nådde 800,000 tonn i 2019.

2. Globale priser på grafittelektroder svinger mye

Fra 2014 til 2016 gikk det globale grafittelektrodemarkedet ned på grunn av svekkelsen av etterspørselen nedstrøms, og prisen på grafittelektroder holdt seg på et lavt nivå. Som hovedråstoff for grafittelektroder falt prisen på nålkoks til 562,2 dollar per tonn i 2016. Siden Kina er nettoimportør av nålkoks, påvirker etterspørselen fra Kina i stor grad prisen på nålkoks utenfor Kina. Ettersom produsenter av grafittelektroder tømte produksjonskapasiteten sin på grunn av å falle under produksjonskostnadslinjen i 2016, nådde den sosiale varebeholdningen et lavpunkt. I 2017 kansellerte policysiden mellomfrekvensovnen for stripestål, og en stor mengde skrapjern strømmet inn i den elektriske ovnen til stålfabrikker. Som et resultat falt Kinas grafittelektrodeindustri i 2017. Etterspørselen økte i andre halvdel av året. På grunn av den økte etterspørselen etter grafittelektroder steg prisen på nålkoks kraftig i 2017 og nådde USD 3 769,9 per tonn i 2019, en økning på 5,7 ganger sammenlignet med 2016.

De siste årene har støtten og veiledningen fra den innenrikspolitiske siden for erstatning av omformerstålproduksjon med elektrisk lysbueovn med kort prosessstål fremmet økningen i etterspørselen etter grafittelektroder i Kinas stålindustri. Gjenopprettingen av det globale stålmarkedet for lysbueovner siden 2017 har ført til mangel på global grafittelektrodeforsyning. Etterspørselen etter grafittelektroder utenfor Kina steg kraftig i 2017, og prisene nådde sitt høyeste punkt. Siden den gang, på grunn av overdreven investering, produksjon og kjøp, har markedet overdreven beholdning, og den gjennomsnittlige salgsprisen på grafittelektroder har stupt i 2019. I 2019 stabiliserte prisen på ultrahøyeffekts grafittelektroder seg på 8824,0 dollar per tonn, men holdt seg høyere enn den historiske prisen før 2016.

I første halvdel av 2020 førte den nye kroneepidemien til en ytterligere nedgang i den gjennomsnittlige salgsprisen på grafittelektroder. Prisen på innenlandsk nålkoks falt fra 8,000 yuan/tonn til 4500 yuan/tonn i slutten av august, et fall på 43,75 prosent . Produksjonskostnaden for innenlandsk nålkoks er 5,000-6,000 yuan/tonn, og de fleste produsenter er under break-even-punktet. Med oppgangen i økonomien har produksjonen og salget av grafittelektroder i Kina forbedret seg siden august, og driftsraten for elektrisk ovnsstål har holdt seg på 65 prosent. Stålverkene har fått opp entusiasmen for å kjøpe grafittelektroder, og forespørslene i eksportmarkedet har gradvis økt. Prisen på grafittelektroder har også tatt seg opp siden september 2020. Prisen på grafittelektroder har generelt økt med 500-1500 yuan/tonn, og eksportprisen har til og med økt betydelig.

Siden begynnelsen av 2021, på grunn av virkningen av epidemien i Hebei, har de fleste grafittelektrodefabrikker stoppet produksjonen, og transportkjøretøyer har også blitt strengt kontrollert, og lokale grafittelektroder kan ikke handles normalt. I det innenlandske grafittelektrodemarkedet stiger prisene på vanlige og høyeffektsprodukter. Vanlig pris på UHP450mm med 30 prosent nålkoksinnhold i markedet er oppgitt til 15,000-15500 yuan/tonn, og mainstreamprisen på UHP600mm-spesifikasjonen er oppgitt til 18,500-19500 yuan /tonn, med en økning på 500-2000 yuan/tonn. Økningen i råvareprisene støtter også prisen på grafittelektroder. For tiden er prisen på innenlandsk kullbasert nålkoks omtrent 7,000 yuan, prisen på oljebasert koks er omtrent 7800 yuan, og prisen på importerte grafittelektroder er omtrent 1500 amerikanske dollar. Forsyningene fra noen vanlige produsenter i februar er allerede bestilt. På grunn av det intensive vedlikeholdet av store råvareleverandører i inn- og utland i april, er det forventet at grafittelektroder fortsatt vil ha plass til å heve seg i første halvdel av 2021. Men ettersom kostnadene øker, kan etterspørselen etter nedstrøms smelting av elektriske ovner svekke seg. Det er ventet at prisen på grafittelektroder vil holde seg stabil i andre halvår.

3. Utviklingstrendanalyse av grafittelektrodeindustrien
Bortsett fra Kina, er USA, Japan, Sør-Korea og andre store stålproduserende land i verden hovedsakelig elektrisk ovnsstålproduksjon, og har stor etterspørsel etter grafittelektroder, mens Kinas produksjonskapasitet for grafittelektroder utgjør mer enn 50 prosent av den globale produksjonskapasiteten, som gjør Kina til en nettoeksportør av grafittelektroder. land. I 2018 nådde Kinas eksportvolum av grafittelektroder 287,000 tonn, en år-til-år økning på 21,11 prosent, og opprettholder en veksttrend og en betydelig økning i tre påfølgende år. Det er anslått at Kinas eksportvolum av grafittelektroder forventes å øke til 398,000 tonn innen 2023, med en sammensatt årlig vekstrate på 5,5 prosent. Takket være forbedringen av det tekniske nivået i industrien har kinesiske grafittelektrodeprodukter gradvis blitt anerkjent og akseptert av utenlandske kunder, og de utenlandske salgsinntektene til kinesiske grafittelektrodeselskaper har økt betydelig.

Med den kontinuerlige forbedringen av det tekniske nivået og produktkonkurranseevnen til Kinas grafittelektrodeindustri, vil Kinas grafittelektroder bli mer og mer anerkjent og klarert av utenlandske kunder, og eksportvolumet av grafittelektroder forventes å øke ytterligere, noe som vil bli en nøkkel faktor som driver fordøyelsen av Kinas grafittelektrodeproduksjon.
4. Utviklingen av elektroder med ultrahøy effekt er fremtidens trend

Fra et industripolitisk miljø har China Carbon Industry Association utgitt "T/ZGTS001-2019 Carbon Industry Air Pollution Emission Standard" i mars 2019, som offisielt vil bli implementert 1. september 2019. Utgivelsen av denne standarden gjør at bransjens miljøvernkrav blir strengere, noe som vil legge press på utviklingen av bransjen.

Fra perspektivet til industriproduktutviklingstrender, påpekte industriinnsidere at utviklingen av grafittelektroder til ultrahøyeffektelektroder er fremtidens trend. Ettersom etterspørselen etter lysbueovner med ultrahøy effekt øker, vil også grafittelektroder med ultrahøy effekt få ytterligere rom for utvikling. Sammenlignet med vanlige elektriske lysbueovner med stor kapasitet har ultrahøyeffekt elektriske lysbueovner høyere arbeidseffektivitet og relativt lavere totale kostnader. Når kraften til den elektriske lysbueovnen øker, stiller den også høyere krav til den maksimalt tillatte strømmen til grafittelektroden for den elektriske lysbueovnen, og den maksimalt tillatte strømmen til grafittelektroden avhenger direkte av diameteren til grafittelektroden.

Den nasjonale industripolitikken har en klar retning, og utviklingen av kortprosess stålproduksjon er den generelle trenden. Elektrisk ovnsstål (kort-prosess stålproduksjon) refererer vanligvis til stålet produsert av en lysbueovn. Dens høye effektivitet, relativt liten forurensning og relativt lave kostnader er i tråd med den nasjonale miljøvernpolitikken. Som et av hovedmaterialene for elektriske lysbueovner, vil ultra-høyeffekt grafittelektroder uunngåelig øke etterspørselen deres drevet av denne etterspørselen.